当前位置:首页 > 国内期货产品消息 > 正文内容

期货品种详解之沪深300股指期货

2个月前 (08-08)22

股指期货,是以某种股票指数为标的资产的标准化的期货合约沪深300股指期货。买卖双方报出的价格是一定时期后的股票指数价格水平。在合约到期后,股指期货通过现金结算差价的方式来进行交割。同商品期货相比,股指期货增加了市价指令。市价指令要求尽可能以市场最优价格成交,是国外交易所普遍采用的交易指令。

沪深300指数由中证指数有限公司编制与维护,以上海和深圳证券市场中选取规模大、流动性好的300只A股作为样本,其中沪市有179只,深市121只沪深300股指期货。沪深300指数样本覆盖了沪深市场六成左右的市值,具有良好的市场代表性,综合反映中国A股市场上市股票价格的整体表现。沪深300指数于2005年4月8日正式发布,以2004年12月31日为基日,基日点位1000点。

沪深300指数是沪深证券交易所第一次联合发布的反映A股市场整体走势的指数沪深300股指期货。它的推出,丰富了市场现有的指数体系,增加了一项用于观察市场走势的指标,有利于投资者全面把握市场运行状况,也进一步为指数投资产品的创新和发展提供了基础条件。

沪深300指数与上证综合指数的相关性在97%以上,总市值覆盖率约70%,流通市值覆盖率约59%沪深300股指期货。由于市值覆盖率高,代表性强,沪深300指数得到市场高度认同。同时,其前10大成份股累计权重约为19%,前20大成份股累计权重约为28%。高市场覆盖率与成份股权重分散的特点决定了该指数具有较好的抗操纵性,非常适合作为股指期货标的。

沪深300股指期货是以沪深300指数作为标的物的期货品种,在2010年4月16日由中国金融期货交易所推出,这也是中金所首个股指期货合约沪深300股指期货。

沪深300股指期货合约

沪深300股指期货的推出,将使沪深300指数的成份股更受市场关注,其战略作用也将得到提升沪深300股指期货。特别是成份股中超大蓝筹股的战略性作用将会更强,进而将带来相应的市场溢价。

沪深300股指期货上市以来,其双向交易机制相对于传统现货市场只能逢低买进的单向交易机制相比,是一个重大的突破沪深300股指期货。首先,双向交易机制有助于买卖双方充分真实地表达各自对市场的看法,平衡市场上的多空力量,有利于股指期货市场和证券市场更加合理、平稳的运行;其次,股指期货双向交易机制还有利于不同市场主体套期保值目的的实现。因此,股指期货的双向交易机制不会给证券市场带来单方面的空头力量,股指期货元年不是做空元年,而是开启了资本市场风险管理的元年。

这就是沪深300股指期货相关介绍,祝大家投资顺利沪深300股指期货。

QQ群:点此加群


微信公众号:赠金之家


免责声明

本站发布的所有内容仅供用户参考,所有内容不构成任何证券、金融产品或工具的要约、招揽、建议、意见或任何保证。投资有风险,客户应衡量自己所能承受的风险独立作出投资判断,如有疑问,请向独立专业人士咨询。


本文链接:https://www.tuyere.net/post/7347.html